Биткоин упал на 14% с $10180 до $8600 на бирже BitMEX менее чем за 15 минут.
Тремя основными факторами, вызвавшими падение цены, были: подавляющее преобладание длинных контрактов, многолетнее сопротивление на уровне $10500 и действия крупных держателей биткоина.
Преобладание лонгов
До того, как произошла коррекция цены, ставка финансирования для биткоина и Ethereum колебалась на бирже BitMEX в районе 0,16% и 0,19% соответственно.
Ставка финансирования на фьючерсном рынке биткоинов означает плату, которую держатели позиций платят другим трейдерам для того, чтобы поддерживать торговый баланс.
Если ставка финансирования увеличивается, то трейдер, который держит лонг платит держателю шорта, и наоборот. Например, если ставка финансирования, которая обычно составляет около 0,01%, поднимается до 0,16%, то трейдер держащий лонг на $100 000, платит $160 каждые восемь часов держателю шорта на $100 000.
Перед падением цены ставка финансирования биткоина была высокой, поскольку 75% участников рынка держали лонги. Большинство трейдеров ожидали, что цена биткоина увеличится, и агрессивно заключали длинные контракты. В результате цена обрушилась, ликвидировав лонги на $120 миллионов.
Кроме того, биткоин упал именно тогда, когда открылся рынок Соединенных Штатов. Это говорит о том, что торговая площадка биткоинов-фьючерсов CME (Чикагской товарной биржи) также связана с массивной продажей криптовалюты.
Аналитик PlanB написал в твиттере:
Биткоин обрушился на $1000 за 15 минут при открытии США (точно те же время и объемы, как 20 мая и 21 мая.
Биткоин отскочил от многолетнего сопротивления
За последние 8 месяцев биткоин протестировал уровень сопротивления $10500 в общей сложности три раза.
В октябре 2019 года главная криптовалюта выросла до $10500. В течение следующих четырех недель она упала до $6400.
В феврале биткоин предпринял еще одну попытку преодолеть уровень сопротивления $10500. После резкого отскока до $8400 криптовалюта упала в течение следующих четырех недель до уровня $3600.
Это уже третий раз, когда биткоин протестировал один и тот же уровень за последние три квартала, и это также третий раз, когда наблюдается резкое падение.
Таким образом, главная криптовалюта не смогла преодолеть уровень $10500 течение трех последовательных попыток, и трейдеры задаются вопросом, способна ли она на это в ближайшие недели. Правда заключается в том, что как бы ни был силен уровень сопротивления, с каждым последующим тестом он ослабевает и, стало быть, повышается вероятность его преодоления.
Киты перевели биткоины на биржи
За несколько часов до того, как произошло падение, крупные держатели биткоина перевели значительный объем средств на биржи BitMEX и Binance.
Генеральный директор компании по мониторингу криптовалют CryptoQuant Ки Янг Джу (Ki Young Ju) написал в твиттере:
Несколько значительных поступлений биткоинов на Binance и BitMEX за несколько часов до падения.
Итак, быстрое обрушение биткоина можно объяснить тем, что киты осуществили массивную продажу на уровне многолетнего сопротивления в условиях преобладания лонгов и высокой ставки финансирования.
